時間：2018-03-07 09:39:13
來源：北京青年報 作者：豐收
據最新一期《半月談》雜志報道，有調查機構統計顯示，我國家庭杠桿率近年來逐年攀升，2006～2016年杠桿率從11%上升至45%，2017年9月底更達到50%上下，10年間增長3倍。近年來，部分國人財務狀態已經從“怕欠債”轉變到“高負債”，這一債務累積速度令人擔憂。
國人過去“怕欠債”，與傳統理財觀念有關，其實適度負債并不可怕。而今，部分國人“高負債”，超出了家庭承受能力，那么，不僅個人及家庭存在一定的債務風險、信用風險，也給宏觀經濟穩定增長帶來隱患。所以，家庭“高負債”問題急需引起我們高度重視。
據IMF（國際貨幣基金組織）報告，當家庭債務占GDP的比重超過30%時，家庭債務的增加會損害一個國家的宏觀經濟增長。而即使不將公積金貸款等其他渠道的家庭債務考慮在內，2016年底中國家庭債務占GDP的比重也超過了44.4%，即我國超過了30%的警戒線。
要想降低我國家庭債務風險，首先要搞清楚國人的債務從何而來。實際上，“高負債”既有無奈也有誘惑。所謂無奈，是指在很多情況下居民不得不去借款。比如貧困家庭負債是為了給家人治病，或者給孩子上學用，并不想負債，負債比較無奈。
房貸成為中國家庭債務大頭，其實就有無奈的味道。這是因為，在過去房價持續上漲時期，很多家庭的考慮是，如果此時不買房，以后很可能買不起，為解決居住問題，當時不得不貸款買房。而背上巨額“房債”之后，這些負債家庭的經濟壓力可想而知。
同時，很多人負債生活，也是受多種誘惑。再以買房為例，過去房價上漲，投資炒房盛行，據說“做實業不如炒房賺錢”，于是一部分人要么通過銀行貸款投資房產，要么通過民間借貸投資房產，這種負債就是受了“炒房暴利”的誘惑。
此外，還有一些人受商家誘惑造成負債。比如，部分家庭已經背負房貸，但在汽車銷售商“買車零首付”等銷售策略影響下，又背上了“車貸”。再如，一些家庭已經負債，為了讓孩子上好學校，又負債去買“學區房”，其家庭總債務自然是越壘越高。
如今，各種消費信貸在拉動消費的同時，也是國人負債率增高的推手之一。因為借貸越來越方便，借款用途又缺乏有效監督，居民借款時就缺乏約束，不夠理性。當然，部分國人“高負債”，也是對自己及家庭的當下收入和預期收入有信心，敢于超前消費。
還要看到，過去多年來，大家對地方政府性債務和企業性債務比較關注，對家庭債務問題普遍關注不夠，造成部分國人缺乏風險意識，借貸機構缺乏警覺。也就是說，部分家庭“高負債”與無奈、誘惑、不理性等多種因素有關。
不過，也不要對家庭“高負債”過于擔心，理由是，其一，只是一部分家庭存在債務風險，還有一部分家庭有一定儲蓄；其二，熱點城市房價已經得到控制，可從源頭上防止房貸違約成為家庭“破產”導火索；其三，我國經濟及居民收入穩定增長，從宏觀層面上可減少家庭債務風險。
國人家庭“高負債”及潛在的隱患和風險，應當引起有關方面重視。希望采取多方面有效措施，讓家庭債務占GDP的比重回到30%之內。在現有嚴控房地產泡沫、嚴查消費貸款亂象的基礎上，有必要進一步采取措施降低家庭杠桿率，比如強化醫療和教育保障，以減少部分無奈的負債。
